SMBC日興証券の相場操縦疑惑で、東京地検特捜部は3/4、特定の銘柄について人為的に株価を操作する取引をした疑いが強まったとして、執行役員を含む同社幹部4人を金融商品取引法違反（相場操縦）容疑で逮捕しました。
おさらい
逮捕容疑は、2019年12月から20年11月にかけ、東証1部上場の企業5社の株式（いや、もっとあるはずだけど）を巡り、株価を不正に安定させる目的で、買い注文を大量に入れるなど不正な取引をした疑い。
問題となっているのは、大株主の保有株を立会時間外で投資家に転売する「ブロックオファー」の仲介業務です。買い手を募り、完売できる見通しが立った日の終値が、下手に下げてしまうと売り手（大株主）が売却をためらう可能性がある。そのため、同日引け際で当該株価を買い支えていたというものですね。
逮捕者と同社の対応
逮捕された4人のトップである容疑者は、相場操縦ではなく通常の売買であると主張しているようですが、SMBC日興の社長は既に、「市場の公平性と公正性に疑問を生じさせる行為であることは明らか」と、謝罪会見を行っています。
さらに、「公正性を維持するための売買管理体制が十分でなかった可能性がある」とも。いやいやそれは違うでしょ。売買管理部門は問題のある売買をちゃんと見ていたはずです。通常の引け値関与とは違って、それは問題ないんだ。という経営の判断のもと審査基準の適用を除外していたはず。
ようするに経営が問題なしと認めていたということだと思います。経営陣の問題です。今はどうだか知らないけど、この会社、コンプライアンス部門は本社（営業部門）とは別の場所に置き続けてました。コンプラや監査といった部署を、現場から引き離している会社は要注意です。